SEBI कडून किरकोळ गुंतवणूकदारांसाठी दीर्घकालीन F&O करार आणि नवीन बाँड डेरिव्हेटिव्ह्जचा विचार
Source: Economictimes
Arth Insight · What this means for your wallet
- SEBI is looking to introduce F&O contracts with longer expiry periods to help with long-term hedging.
- New derivatives based on bond indices and a wider range of commodities are being evaluated.
- The move aims to give retail investors more tools to diversify their portfolios and manage interest rate risks.
भांडवली बाजार नियामक सध्या नवीन बाँड आणि कमॉडिटी डेरिव्हेटिव्ह्जसह दीर्घकालीन फ्युचर्स आणि ऑप्शन्स (F&O) सुरू करण्याची शक्यता पडताळून पाहत आहे. या पावलांमुळे किरकोळ गुंतवणूकदारांना पारंपरिक शेअर्सच्या पलीकडे जाऊन गुंतवणुकीत विविधता आणण्यासाठी आणि हेजिंगसाठी (जोखीम व्यवस्थापन) अधिक चांगली साधने उपलब्ध होतील.
- ▸SEBI is looking to introduce F&O contracts with longer expiry periods to help with long-term hedging.
- ▸New derivatives based on bond indices and a wider range of commodities are being evaluated.
- ▸The move aims to give retail investors more tools to diversify their portfolios and manage interest rate risks.
- ▸Indian markets remain strong with a busy IPO calendar despite global economic uncertainty.
- ✓SEBI is looking to introduce F&O contracts with longer expiry periods to help with long-term hedging.
- ✓New derivatives based on bond indices and a wider range of commodities are being evaluated.
- ✓The move aims to give retail investors more tools to diversify their portfolios and manage interest rate risks.
- ✓Indian markets remain strong with a busy IPO calendar despite global economic uncertainty.
भारतातील आर्थिक बाजारपेठा अधिक सखोल करण्याच्या उद्देशाने, भारतीय प्रतिभूती आणि विनिमय मंडळ (SEBI) दीर्घकालीन फ्युचर्स आणि ऑप्शन्स (F&O) करार सुरू करण्याच्या प्रस्तावाचे मूल्यमापन करत आहे. गुंतवणूक आणि सार्वजनिक मालमत्ता व्यवस्थापन विभाग (DIPAM) चे सचिव तुहिन कांता पांडे यांनी अधोरेखित केलेली ही घडामोड, किरकोळ गुंतवणूकदार त्यांच्या पोर्टफोलिओमधील दीर्घकालीन जोखीम कशा प्रकारे व्यवस्थापित करू शकतात, यामध्ये मोठ्या बदलाचे संकेत देते.
डेरिव्हेटिव्ह कक्षा विस्तारणे
सध्या, भारतातील बहुतेक लिक्विड डेरिव्हेटिव्ह करार अल्पकालीन असतात, ज्यांची मुदत साधारणपणे एक ते तीन महिन्यांत संपते. दीर्घकालीन F&O सुरू केल्यामुळे, गुंतवणूकदार अधिक मोठ्या कालावधीसाठी किमती निश्चित करू शकतील किंवा त्यांच्या इक्विटी होल्डिंग्सचे हेजिंग करू शकतील. यामुळे वारंवार पोझिशन्स 'रोल ओव्हर' करण्याची गरज कमी होईल आणि व्यवहाराचा खर्चही वाचेल.
दीर्घकालीन इक्विटी डेरिव्हेटिव्ह्ज व्यतिरिक्त, नियामक इतर दोन प्रमुख क्षेत्रांवर लक्ष केंद्रित करत आहे:
- बाँड इंडेक्स डेरिव्हेटिव्ह्ज: यामुळे गुंतवणूकदारांना सरकारी किंवा कॉर्पोरेट बाँड्सच्या बास्केटमधील कामगिरीवर आधारित व्यापार करून व्याजदरातील बदलांवर अंदाज बांधणे किंवा जोखीम कमी करणे शक्य होईल.
- व्यापक कमॉडिटी डेरिव्हेटिव्ह्ज: गुंतवणुकीसाठी उपलब्ध असलेल्या कमॉडिटींच्या प्रकारांमध्ये वाढ करण्याचे SEBI चे उद्दिष्ट आहे, ज्यामुळे महागाईविरोधात अधिक प्रगत हेजिंग धोरणे राबवता येतील.
बाजाराची लवचिकता आणि IPO मधील मजबूती
नवीन उत्पादनांसाठीचा हा प्रयत्न अशा वेळी केला जात आहे जेव्हा भारतीय भांडवली बाजाराने कमालीची लवचिकता दाखवली आहे. जागतिक भू-राजकीय तणाव आणि व्याजदरातील चढ-उतारांच्या वातावरणातही, देशांतर्गत सहभाग उच्चांकी स्तरावर आहे. सिस्टिमॅटिक इन्व्हेस्टमेंट प्लॅन्स (SIPs) चा सातत्यपूर्ण प्रवाह आणि इनिशियल पब्लिक ऑफरिंग्जची (IPOs) भक्कम पाइपलाइन यामुळे गुंतागुंतीची आर्थिक साधने आणण्यासाठी भक्कम पाया तयार झाला आहे, असे नियामकाने नमूद केले.
किरकोळ गुंतवणूकदारांसाठी याचे महत्त्व
सामान्य गुंतवणूकदारासाठी, हे बदल साध्या शेअर ट्रेडिंग आणि प्रोफेशनल लेव्हलच्या जोखीम व्यवस्थापनातील दरी कमी करू शकतात. विशेषतः बाँड डेरिव्हेटिव्ह्जमुळे डेट मार्केटमध्ये गुंतवणूक करण्याची संधी मिळेल—हा असा विभाग आहे जिथे आजवर बँका आणि विमा कंपन्यांसारख्या मोठ्या संस्थात्मक गुंतवणूकदारांचेच वर्चस्व राहिले आहे.
मात्र, तज्ज्ञांनी सावध केले आहे की, जरी ही साधने अधिक पर्याय देत असली तरी डेरिव्हेटिव्ह्जमध्ये अंगभूत जोखीम असते. दीर्घकालीन करार सुरू करताना कडक मार्जिन आवश्यकता आणि गुंतवणूकदार शिक्षण उपक्रम राबवले जाण्याची शक्यता आहे, जेणेकरून किरकोळ सहभागींना त्यातील 'लिव्हरेज'ची जोखीम समजेल.
SEBI मूल्यमापन प्रक्रिया सुरू ठेवत असताना, आर्थिक व्यवस्थेच्या स्थिरतेशी तडजोड न करता बाजाराची व्याप्ती वाढवण्यावर भर दिला जात आहे. हे करार कधी लाँच होतील याची अधिकृत वेळ अद्याप जाहीर केलेली नाही, परंतु हा मानस भारतीय बाजारपेठ जागतिक दर्जाच्या आर्थिक उत्पादनांसाठी सज्ज आणि प्रगल्भ होत असल्याचे दर्शवतो.
सेक्युरिटीज मार्केटमधील गुंतवणूक ही बाजारातील जोखमीच्या अधीन असते. गुंतवणूक करण्यापूर्वी सर्व संबंधित कागदपत्रे काळजीपूर्वक वाचा. डेरिव्हेटिव्ह्ज ही गुंतागुंतीची साधने आहेत आणि त्यामध्ये लिव्हरेजमुळे वेगाने पैसे गमावण्याची उच्च जोखीम असते.
Some listings may be sponsored and Arth Vani may earn a referral fee. All information is for educational purposes only — verify terms and suitability with the provider before acting. Not financial advice.
Join the Arth Vani channels
Daily news summaries, IPO & market alerts on Telegram and WhatsApp.
तुम्ही Trading वाचले म्हणून
29 सप्टेंबरच्या F&O एक्स्पायरीसाठी ट्रेडर्स सज्ज: ट्रेड सेटअप का महत्त्वाचा आहे
भारतीय शेअर बाजारातील ट्रेडर्सना 29 सप्टेंबरच्या फ्युचर्स आणि ऑप्शन्स (F&O) एक्स्पायरीसाठी तयारी करणे आवश्यक आहे। Moneycontrol.com च्या 'ट्रेड सेटअप' अहवालाने बाजारातील संभाव्य अस्थिरता हाताळण्यासाठी बाजार सुरू होण्यापूर्वी महत्त्वाच्या घटकांचे पुनरावलोकन करण्यावर भर दिला।
ताजेरिलायन्सचे शेअर्स 24% YTD घसरणीनंतर 52-आठवड्यांच्या नीचांकी पातळीवर; गुंतवणूकदारांसाठी पुढे काय?
रिलायन्स इंडस्ट्रीजचे शेअर्स अलीकडेच 52-आठवड्यांच्या नवीन नीचांकी पातळीवर पोहोचले, ज्यामुळे वर्षाच्या सुरुवातीपासून 24% ची लक्षणीय घट झाली आहे. या कामगिरीमुळे भारतातील सर्वात मोठ्या समूहांपैकी एक असलेल्या कंपनीच्या भविष्यातील शक्यतांबद्दल गुंतवणूकदारांमध्ये प्रश्न निर्माण झाले आहेत.
ताजेनिफ्टी 50: F&O एक्सपायरी जवळ येत असल्याने सावधगिरी बाळगा, 22,700 महत्त्वाची आधार पातळी
आगामी फ्यूचर्स अँड ऑप्शन्स (F&O) एक्सपायरी जवळ येत असल्याने भारतीय शेअर बाजारातील व्यापाऱ्यांना सावधगिरी बाळगण्याचा सल्ला दिला जातो. एका महत्त्वाच्या तांत्रिक दृष्टिकोनानुसार, जर निफ्टी 50 निर्देशांक 22,700 च्या पातळीखाली घसरला, तर यामुळे बाजारात पुढील हालचाली सुरू होऊ शकतात. व्यापाऱ्यांनी या पातळीवर बारकाईने लक्ष ठेवले पाहिजे.
संबंधित बातम्या
29 सप्टेंबरच्या F&O एक्स्पायरीसाठी ट्रेडर्स सज्ज: ट्रेड सेटअप का महत्त्वाचा आहे
भारतीय शेअर बाजारातील ट्रेडर्सना 29 सप्टेंबरच्या फ्युचर्स आणि ऑप्शन्स (F&O) एक्स्पायरीसाठी तयारी करणे आवश्यक आहे। Moneycontrol.com च्या 'ट्रेड सेटअप' अहवालाने बाजारातील संभाव्य अस्थिरता हाताळण्यासाठी बाजार सुरू होण्यापूर्वी महत्त्वाच्या घटकांचे पुनरावलोकन करण्यावर भर दिला।
ताजेरिलायन्सचे शेअर्स 24% YTD घसरणीनंतर 52-आठवड्यांच्या नीचांकी पातळीवर; गुंतवणूकदारांसाठी पुढे काय?
रिलायन्स इंडस्ट्रीजचे शेअर्स अलीकडेच 52-आठवड्यांच्या नवीन नीचांकी पातळीवर पोहोचले, ज्यामुळे वर्षाच्या सुरुवातीपासून 24% ची लक्षणीय घट झाली आहे. या कामगिरीमुळे भारतातील सर्वात मोठ्या समूहांपैकी एक असलेल्या कंपनीच्या भविष्यातील शक्यतांबद्दल गुंतवणूकदारांमध्ये प्रश्न निर्माण झाले आहेत.
ताजेनिफ्टी 50: F&O एक्सपायरी जवळ येत असल्याने सावधगिरी बाळगा, 22,700 महत्त्वाची आधार पातळी
आगामी फ्यूचर्स अँड ऑप्शन्स (F&O) एक्सपायरी जवळ येत असल्याने भारतीय शेअर बाजारातील व्यापाऱ्यांना सावधगिरी बाळगण्याचा सल्ला दिला जातो. एका महत्त्वाच्या तांत्रिक दृष्टिकोनानुसार, जर निफ्टी 50 निर्देशांक 22,700 च्या पातळीखाली घसरला, तर यामुळे बाजारात पुढील हालचाली सुरू होऊ शकतात. व्यापाऱ्यांनी या पातळीवर बारकाईने लक्ष ठेवले पाहिजे.
ताजेSAIL, इतर कंपन्या F&O बंदीखाली: भारतीय ट्रेडर्सना काय माहित असणे आवश्यक आहे
स्टील अथॉरिटी ऑफ इंडिया (SAIL) आणि इतर काही शेअर्सना फ्यूचर्स अँड ऑप्शन्स (F&O) बंदीच्या यादीत टाकण्यात आले आहे, अशी माहिती इक्विटीपंडितने दिली आहे. स्टॉक एक्स्चेंजने केलेल्या या नियामक कारवाईमुळे या सिक्युरिटीजमध्ये नवीन डेरिव्हेटिव्ह पोझिशन्स घेण्यास निर्बंध येतात, ज्यामुळे जोपर्यंत त्यांचा ओपन इंटरेस्ट निर्दिष्ट मर्यादेपेक्षा खाली येत नाही तोपर्यंत ट्रेडर्सना परिणाम भोगावा लागेल.