SEBI कडून किरकोळ गुंतवणूकदारांसाठी दीर्घकालीन F&O करार आणि नवीन बाँड डेरिव्हेटिव्ह्जचा विचार
Source: Economictimes
Arth Insight · What this means for your wallet
- SEBI is looking to introduce F&O contracts with longer expiry periods to help with long-term hedging.
- New derivatives based on bond indices and a wider range of commodities are being evaluated.
- The move aims to give retail investors more tools to diversify their portfolios and manage interest rate risks.
Wealth-Impact Simulator
See what a one-time investment could grow to.
Indicative estimate for education only — not investment advice.
Explore investmentsभांडवली बाजार नियामक सध्या नवीन बाँड आणि कमॉडिटी डेरिव्हेटिव्ह्जसह दीर्घकालीन फ्युचर्स आणि ऑप्शन्स (F&O) सुरू करण्याची शक्यता पडताळून पाहत आहे. या पावलांमुळे किरकोळ गुंतवणूकदारांना पारंपरिक शेअर्सच्या पलीकडे जाऊन गुंतवणुकीत विविधता आणण्यासाठी आणि हेजिंगसाठी (जोखीम व्यवस्थापन) अधिक चांगली साधने उपलब्ध होतील.
- ▸SEBI is looking to introduce F&O contracts with longer expiry periods to help with long-term hedging.
- ▸New derivatives based on bond indices and a wider range of commodities are being evaluated.
- ▸The move aims to give retail investors more tools to diversify their portfolios and manage interest rate risks.
- ▸Indian markets remain strong with a busy IPO calendar despite global economic uncertainty.
- ✓SEBI is looking to introduce F&O contracts with longer expiry periods to help with long-term hedging.
- ✓New derivatives based on bond indices and a wider range of commodities are being evaluated.
- ✓The move aims to give retail investors more tools to diversify their portfolios and manage interest rate risks.
- ✓Indian markets remain strong with a busy IPO calendar despite global economic uncertainty.
भारतातील आर्थिक बाजारपेठा अधिक सखोल करण्याच्या उद्देशाने, भारतीय प्रतिभूती आणि विनिमय मंडळ (SEBI) दीर्घकालीन फ्युचर्स आणि ऑप्शन्स (F&O) करार सुरू करण्याच्या प्रस्तावाचे मूल्यमापन करत आहे. गुंतवणूक आणि सार्वजनिक मालमत्ता व्यवस्थापन विभाग (DIPAM) चे सचिव तुहिन कांता पांडे यांनी अधोरेखित केलेली ही घडामोड, किरकोळ गुंतवणूकदार त्यांच्या पोर्टफोलिओमधील दीर्घकालीन जोखीम कशा प्रकारे व्यवस्थापित करू शकतात, यामध्ये मोठ्या बदलाचे संकेत देते.
डेरिव्हेटिव्ह कक्षा विस्तारणे
सध्या, भारतातील बहुतेक लिक्विड डेरिव्हेटिव्ह करार अल्पकालीन असतात, ज्यांची मुदत साधारणपणे एक ते तीन महिन्यांत संपते. दीर्घकालीन F&O सुरू केल्यामुळे, गुंतवणूकदार अधिक मोठ्या कालावधीसाठी किमती निश्चित करू शकतील किंवा त्यांच्या इक्विटी होल्डिंग्सचे हेजिंग करू शकतील. यामुळे वारंवार पोझिशन्स 'रोल ओव्हर' करण्याची गरज कमी होईल आणि व्यवहाराचा खर्चही वाचेल.
दीर्घकालीन इक्विटी डेरिव्हेटिव्ह्ज व्यतिरिक्त, नियामक इतर दोन प्रमुख क्षेत्रांवर लक्ष केंद्रित करत आहे:
- बाँड इंडेक्स डेरिव्हेटिव्ह्ज: यामुळे गुंतवणूकदारांना सरकारी किंवा कॉर्पोरेट बाँड्सच्या बास्केटमधील कामगिरीवर आधारित व्यापार करून व्याजदरातील बदलांवर अंदाज बांधणे किंवा जोखीम कमी करणे शक्य होईल.
- व्यापक कमॉडिटी डेरिव्हेटिव्ह्ज: गुंतवणुकीसाठी उपलब्ध असलेल्या कमॉडिटींच्या प्रकारांमध्ये वाढ करण्याचे SEBI चे उद्दिष्ट आहे, ज्यामुळे महागाईविरोधात अधिक प्रगत हेजिंग धोरणे राबवता येतील.
बाजाराची लवचिकता आणि IPO मधील मजबूती
नवीन उत्पादनांसाठीचा हा प्रयत्न अशा वेळी केला जात आहे जेव्हा भारतीय भांडवली बाजाराने कमालीची लवचिकता दाखवली आहे. जागतिक भू-राजकीय तणाव आणि व्याजदरातील चढ-उतारांच्या वातावरणातही, देशांतर्गत सहभाग उच्चांकी स्तरावर आहे. सिस्टिमॅटिक इन्व्हेस्टमेंट प्लॅन्स (SIPs) चा सातत्यपूर्ण प्रवाह आणि इनिशियल पब्लिक ऑफरिंग्जची (IPOs) भक्कम पाइपलाइन यामुळे गुंतागुंतीची आर्थिक साधने आणण्यासाठी भक्कम पाया तयार झाला आहे, असे नियामकाने नमूद केले.
किरकोळ गुंतवणूकदारांसाठी याचे महत्त्व
सामान्य गुंतवणूकदारासाठी, हे बदल साध्या शेअर ट्रेडिंग आणि प्रोफेशनल लेव्हलच्या जोखीम व्यवस्थापनातील दरी कमी करू शकतात. विशेषतः बाँड डेरिव्हेटिव्ह्जमुळे डेट मार्केटमध्ये गुंतवणूक करण्याची संधी मिळेल—हा असा विभाग आहे जिथे आजवर बँका आणि विमा कंपन्यांसारख्या मोठ्या संस्थात्मक गुंतवणूकदारांचेच वर्चस्व राहिले आहे.
मात्र, तज्ज्ञांनी सावध केले आहे की, जरी ही साधने अधिक पर्याय देत असली तरी डेरिव्हेटिव्ह्जमध्ये अंगभूत जोखीम असते. दीर्घकालीन करार सुरू करताना कडक मार्जिन आवश्यकता आणि गुंतवणूकदार शिक्षण उपक्रम राबवले जाण्याची शक्यता आहे, जेणेकरून किरकोळ सहभागींना त्यातील 'लिव्हरेज'ची जोखीम समजेल.
SEBI मूल्यमापन प्रक्रिया सुरू ठेवत असताना, आर्थिक व्यवस्थेच्या स्थिरतेशी तडजोड न करता बाजाराची व्याप्ती वाढवण्यावर भर दिला जात आहे. हे करार कधी लाँच होतील याची अधिकृत वेळ अद्याप जाहीर केलेली नाही, परंतु हा मानस भारतीय बाजारपेठ जागतिक दर्जाच्या आर्थिक उत्पादनांसाठी सज्ज आणि प्रगल्भ होत असल्याचे दर्शवतो.
सेक्युरिटीज मार्केटमधील गुंतवणूक ही बाजारातील जोखमीच्या अधीन असते. गुंतवणूक करण्यापूर्वी सर्व संबंधित कागदपत्रे काळजीपूर्वक वाचा. डेरिव्हेटिव्ह्ज ही गुंतागुंतीची साधने आहेत आणि त्यामध्ये लिव्हरेजमुळे वेगाने पैसे गमावण्याची उच्च जोखीम असते.
Community Pulse · This story
How readers rate the outlook after reading this article. Anonymous · one vote per reader · updates live.
Some listings may be sponsored and Arth Vani may earn a referral fee. All information is for educational purposes only — verify terms and suitability with the provider before acting. Not financial advice.
Join the Arth Vani channels
Daily news summaries, IPO & market alerts on Telegram and WhatsApp.
तुम्ही Trading वाचले म्हणून
ताजेसुमित बागडिया यांनी १० ऑगस्ट २०२६ साठी ५ 'ब्रेकआउट स्टॉक्स'ची शिफारस केली
१० ऑगस्ट २०२६ रोजी, मिंट मार्केट्सने दिलेल्या वृत्तानुसार, बाजार तज्ज्ञ सुमित बागडिया यांनी संभाव्य खरेदीसाठी पाच 'ब्रेकआउट स्टॉक्स' ओळखले. त्यांच्या शिफारसींमध्ये फिजिक्सवाला, ग्रासिम इंडस्ट्रीज, फोर्टिस हेल्थकेअर, बीईएमएल आणि होनासा कंझ्युमर यांचा समावेश आहे, ज्या गुंतवणूकदारांसाठी अंतर्दृष्टी म्हणून सादर केल्या आहेत.
नवीन डेरिव्हेटिव्ह्ज क्लोजिंग ऑक्शनमध्ये अनिश्चिततेमुळे कमी व्यवहार
डेरिव्हेटिव्ह्ज स्टॉक्ससाठी नुकत्याच सुरू करण्यात आलेल्या क्लोजिंग ऑक्शन सत्रात कमी ट्रेडिंग व्हॉल्यूम दिसत आहे, ज्याचे कारण बाजारातील अनिश्चितता असल्याचे सांगितले जात आहे. या सुरुवातीच्या सुस्त व्यवहारामुळे काही फ्युचर्स अँड ऑप्शन्स (F&O) सहभागी या सत्रापासून दूर राहत आहेत.
TS Imagine संस्थागत ट्रेडिंग डेस्कसाठी भाकीत बाजार डेटा (Prediction Market Data) प्रदान करते
वित्तीय तंत्रज्ञान संस्था TS Imagine आता संस्थागत ट्रेडिंग डेस्कना थेट भाकीत बाजार डेटा प्रदान करत आहे. या नवीन सेवेचा उद्देश मोठ्या वित्तीय संस्थांना अधिक माहितीपूर्ण निर्णय घेण्यासाठी विविध बाजार-प्रभावित संभाव्यता परिदृश्यांचे (market-moving probability scenarios) चांगले मूल्यांकन आणि चाचणी करण्यास मदत करणे आहे.
संबंधित बातम्या
ताजेसुमित बागडिया यांनी १० ऑगस्ट २०२६ साठी ५ 'ब्रेकआउट स्टॉक्स'ची शिफारस केली
१० ऑगस्ट २०२६ रोजी, मिंट मार्केट्सने दिलेल्या वृत्तानुसार, बाजार तज्ज्ञ सुमित बागडिया यांनी संभाव्य खरेदीसाठी पाच 'ब्रेकआउट स्टॉक्स' ओळखले. त्यांच्या शिफारसींमध्ये फिजिक्सवाला, ग्रासिम इंडस्ट्रीज, फोर्टिस हेल्थकेअर, बीईएमएल आणि होनासा कंझ्युमर यांचा समावेश आहे, ज्या गुंतवणूकदारांसाठी अंतर्दृष्टी म्हणून सादर केल्या आहेत.
नवीन डेरिव्हेटिव्ह्ज क्लोजिंग ऑक्शनमध्ये अनिश्चिततेमुळे कमी व्यवहार
डेरिव्हेटिव्ह्ज स्टॉक्ससाठी नुकत्याच सुरू करण्यात आलेल्या क्लोजिंग ऑक्शन सत्रात कमी ट्रेडिंग व्हॉल्यूम दिसत आहे, ज्याचे कारण बाजारातील अनिश्चितता असल्याचे सांगितले जात आहे. या सुरुवातीच्या सुस्त व्यवहारामुळे काही फ्युचर्स अँड ऑप्शन्स (F&O) सहभागी या सत्रापासून दूर राहत आहेत.
TS Imagine संस्थागत ट्रेडिंग डेस्कसाठी भाकीत बाजार डेटा (Prediction Market Data) प्रदान करते
वित्तीय तंत्रज्ञान संस्था TS Imagine आता संस्थागत ट्रेडिंग डेस्कना थेट भाकीत बाजार डेटा प्रदान करत आहे. या नवीन सेवेचा उद्देश मोठ्या वित्तीय संस्थांना अधिक माहितीपूर्ण निर्णय घेण्यासाठी विविध बाजार-प्रभावित संभाव्यता परिदृश्यांचे (market-moving probability scenarios) चांगले मूल्यांकन आणि चाचणी करण्यास मदत करणे आहे.
ताजेनवीन क्लोजिंग ऑक्शन प्रणालीमुळे मंगळवारी ट्रेडरांमध्ये गोंधळ; सेन्सेक्स-निफ्टीमध्ये भिन्नता
भारतीय बाजार सहभागींना मंगळवारी नव्याने लागू केलेल्या क्लोजिंग ऑक्शन प्रणालीमुळे लक्षणीय गोंधळाचा सामना करावा लागला, ज्यामुळे स्टॉकच्या अधिकृत बंद दरांवर परिणाम झाला. निफ्टी साप्ताहिक फ्युचर्स आणि ऑप्शन्सच्या मुदतवाढीमुळे (एक्सपायरी) ही गुंतागुंत वाढली, ज्यामुळे डेरिव्हेटिव्ह किमतीत अनपेक्षित हालचाली आणि ट्रेडरांचे नुकसान झाले, तर सेन्सेक्स आणि निफ्टी दुसऱ्या सलग दिवशी भिन्न होते.